Arbitrage
From Wikipedia, the free encyclopedia
Arbitrage (från lat. Arbitratus, fritt val[källa behövs]) är en term som beskriver utnyttjandet av obalanser mellan två eller fler marknader, en kombination av matchande handelsmöjligheter används för att utnyttja obalansen mellan marknaderna, som består av skillnader i marknadspriser. När termen används av akademiker så refererar den till en transaktion som inte involverar något negativt kassaflöde och i något läge skapar ett positivt kassaflöde, enkelt uttryckt en riskfri vinst. Termen används oftast vid handel av finansiella instrument så som obligationer, aktier, derivat och valutor.
Om marknadspriserna inte tillåter skapandet av arbitrage så sägs priserna uppfylla arbitragejämvikt ,eller en arbitragefri marknad.